加密貨幣交易所 Coinbase 發佈了一系列新產品、工具和服務，作為其最新的企業「系統更新」的一部分。Coinbase 旨在成為加密貨幣、股票、期權、永續合約、預測市場、代幣發行和「智慧金融服務」的首選應用程式。

這包括對其 Coinbase One 卡的更新，例如透過其新的旅遊入口網站預訂行程可獲得 5% 的比特幣獎勵，以及一個已在 SEC 註冊、由 AI 驅動並整合到其主要交易所的投資諮詢系統。

它還包括對其股票和期權交易產品的更新，例如新的主題式和 IPO 前的永續期貨，以及基礎設施更新，例如統一的全球流動性和對 Coinbase 開發者平台的改進。

Coinbase 消費者與商業產品主管 Max Branzburg 在接受 The Block 採訪時表示：「到目前為止，我們推出的這些『萬能交易所』產品深受客戶喜愛。當你傾聽客戶的意見，他們告訴你他們想要什麼，而你提供了他們想要的，好事就會發生。」

雖然 Coinbase 成功地將「萬能交易所」一詞用於描述其超越核心加密貨幣交易業務的宏大願景，但它絕非唯一一家拓展業務的加密原生公司。Kraken、OKX 和幣安等競爭對手也迅速發展了其股票和衍生品平台，並提供了諸如 IPO 前交易等新產品。週二早些時候，Coinbase 表示將推出「首批真正 1:1 支援的美國公司代幣化股票」。

從某種意義上說，主要的加密貨幣交易所都匯聚於一個相似的理念：如果加密貨幣是金融的未來，那麼加密貨幣交易所必須成為所有金融活動的獨立節點。 

根據 Coinbase 金融服務與忠誠度產品主管 Ben Shen 的說法，該公司希望成為用戶的「主要金融帳戶」，不僅用於交易和投資，還包括日常消費、賺取收益、借貸以及財富增長。

Shen 表示：「我們深知客戶在日常生活中將資金轉移到 Coinbase 與他們的券商和銀行之間所做的權衡。」他指出，券商允許人們投資，但不能「日常使用」他們的錢，而銀行則反之。「客戶為何需要做出這種權衡？」

相反地，Coinbase 希望成為一個用戶可以同時「閒置資金」和「流動資金」的場所，並為這兩種用例提供優化的獎勵，Shen 說。

作為這項推動的一部分，Coinbase One 正在努力讓用戶更容易取得 Coinbase One 信用卡。這包括接受其 USDC 餘額作為抵押品，幫助「未能獲批傳統信用額度」的用戶。

Shen 表示：「我們允許人們使用 500 到 5,000 美元的 USDC 作為信用卡的保證金。事實上，我們正在探索更低的金額。我們看到來自不同客戶的有趣需求。」

Shen 指出，Coinbase 的旅遊入口網站是與 Booking.com 合作建立的。客戶現在可以透過客製化的入口網站預訂機票、飯店或汽車，並且不再獲得里程或積分，而是獲得 5% 的比特幣回饋。

Coinbase Advisor

除了主要的 UI 更新和新的安全功能，例如轉帳保護（一種設置延遲提款的防禦框架，旨在保護用戶免受日益增長的「實體攻擊」威脅）之外，就用戶體驗而言，或許最重要的新發布是 Coinbase Advisor。

Lincoln Murr 告訴 The Block，Coinbase Advisor 本質上是一個「加強版機器人顧問」。這項服務是一個在應用程式內部的、經 SEC 註冊的金融顧問，可根據用戶的投資組合提供個人化的交易見解和建議。

雖然這個顧問不能代表用戶進行交易，但它可以提供個人化的多資產交易和對沖策略，這些策略會根據即時新聞和其他用戶數據做出回應。

Shen 表示：「它可以是加密貨幣、預測或股票。它綜合市場趨勢，為您提供個人化的多資產策略…利用人工智慧的力量，利用我們對您的了解。」

這與 Coinbase 推出的其他人工智慧進展相輔相成，例如 Coinbase for Agents，它允許客戶將其交易帳戶連接到其人工智慧帳戶。

更多可交易的標的

Coinbase 週二系統更新的一個主要部分，將在未來幾個月內逐步推出，是 Coinbase 在其現貨加密貨幣和衍生品產品中建立一個單一的、受監管的全球流動性池，最終打破了其美國和國際業務之間存在的障礙。

Branzburg 表示：「國際市場現在將對美國交易者開放，同樣地，我們作為多年來最受信任的美國交易所所擁有的流動性和所有好處，也將流入以支持國際流動性池。」

這一點特別重要，因為商品期貨交易委員會最近批准 Coinbase 在美國上市其「永續式」期貨——旨在模仿傳統永續合約的長期期貨。Branzburg 表示，這意味著在未來幾個月，Coinbase Derivatives 將能夠將其國際永續合約和其他期權引入美國，作為該交易所「預設全球化」策略的一部分。

他補充說：「我們開發的每一個產品都始於一個立場，那就是我們要將這個產品全球性地提供給每個地方的每一個人。」他同時指出，仍然存在受限制的地區。

同樣，Coinbase 也正在推出讓用戶能夠將現有股票投資組合轉移到該交易所的功能，該交易所正準備支援「美國所有主要股票、指數和 ETF」。

用戶還將能夠交易股票和加密貨幣的期權，這得益於 Coinbase 收購 Deribit。

Branzburg 表示：「這是 Coinbase 擁有的一項非常獨特的資產。可以想像，隨著我們繼續建立所有的專業能力，最終保證金將會成為加密貨幣和股票路線圖的一部分。」

與此同時，Coinbase 最近也宣布將推出全新的主題式股票指數永續合約，包括其 AI10、China10、Defense10、Tech100 等產品，Branzburg 稱這些是前所未有的產品。

他說：「這是首次出現建立在這些指數之上的永續期貨類產品。三年前當 [Coinbase] 僅限加密貨幣時，你不會預料到這句話，但由於加密貨幣的創新以及我們將其引入其他資產類別的方式，現在實際上已經可以超越人們在這些其他資產類別中習以為常的東西了。」

同樣地，Coinbase 也推出了 IPO 前交易，這在近期備受關注的 SpaceX IPO 中經歷了一次考驗。除了向散戶交易者開放大門外，Branzburg 指出 Coinbase 的 SpaceX IPO 前永續合約有效地作為價格發現工具，在「開盤鐘聲」附近進行交易。

該公司正計畫為備受期待的 Anthropic 和 OpenAI 首次公開募股提供類似產品。 

同樣地，Coinbase 正在透過新的「發行 (Launches)」標籤，更緊密地將 Base 和 Solana 上的代幣發行平台整合到主交易所。用戶現在可以在 Pump.fun 等平台上的代幣創建階段，更早地接觸到代幣，然後再「畢業」到鏈上交易，這建立在之前與 Base 和 Solana 去中心化交易所的整合基礎上。

Branzburg 表示：「『發行』標籤將會每秒向您展示透過該發行平台形成的新資產。」

最後，在交易方面，Coinbase 正在更新其內部預測市場，以支援加密貨幣二元期權和組合。加密貨幣二元期權指的是針對 BTC、ETH 和 SOL 等代幣的新的「限時」市場（通常以 15 分鐘為增量），可選擇「上漲或下跌」，為交易者表達對加密貨幣價格的看法提供了另一種方式。

Branzburg 指出，這些「新的加密貨幣 15 分鐘市場」具有「引人入勝的酷炫用戶體驗，人們可以在其加密貨幣現貨交易的同時使用」。

同時，組合則允許用戶將多個預測合併為一筆交易，跨越不同類別。這包括將對經濟表現的押注與對全球政治事件的押注結合起來。

Shen 表示：「我們正在努力服務活躍的交易者和投資者，但最終目標是讓他們喜歡並轉變他們與 Coinbase 的關係。」