لایحه جدید روسیه درباره رمزارز می‌تواند اداره صرافی بدون مجوز را به یک جرم کیفری تبدیل کند

دولت روسیه پیش‌نویس قانونی را تنظیم کرده است که ارائه خدمات تجاری ثبت‌نشده ارزهای دیجیتال را جرم کیفری تلقی می‌کند و این قانون فراتر از صرفاً ممنوعیت یک فعالیت در این کشور است — همچنین عمل ارائه خدمات تجاری ثبت‌نشده ارزهای دیجیتال را از طریق اقدامات مجرمانه قابل مجازات می‌سازد (این یک گام مهم در جهت تلاش برای کنترل استفاده از ارزهای دیجیتال است، زیرا دولت همچنان در تلاش برای یافتن راهی برای تنظیم این نوع تراکنش‌هاست). هر کسی که به دلیل ارائه خدمات تجاری ثبت‌نشده ارز دیجیتال مجرم شناخته شود، ملزم به پرداخت جریمه خواهد بود یا با خطر مصادره دارایی‌های شخصی خود روبرو می‌شود و در موارد شدید ممکن است برای فعالیت‌های غیرقانونی خود با پیگرد قانونی یا حبس مواجه شود.

روسیه چندین سال است که در این زمینه کار می‌کند. در ابتدا امید می‌رفت که آنها یک چارچوب قانونی برای تشویق استفاده از ارزهای دیجیتال با داشتن یک قانون جامع حاکم بر تراکنش‌های تجاری انجام‌شده با استفاده از ارزهای مجازی و توسعه یک چارچوب نظارتی جامع برای تنظیم این نوع تراکنش‌ها ایجاد کنند.

با این حال، اکنون به نظر می‌رسد که به جای ارائه یک رژیم قانونی برای تنظیم منظم و مشروع تراکنش‌های تجاری با استفاده از ارز دیجیتال، دولت قصد دارد از اختیارات اجرایی گسترده قوانین کیفری مختلف در تلاش برای ممنوع کردن استفاده و/یا کاهش احتمال اینکه افراد درگیر در این نوع تراکنش‌ها از ارزهای دیجیتال به عنوان وسیله‌ای برای تبادل ارزش به جای ابزاری جایگزین برای تبادل ارزش، مانند اشکال سنتی پول و/یا سایر اشکال ابزارهای مالی فیزیکی استفاده کنند، استفاده نماید.

هدف واقعی این لایحه چیست

قانون پیشنهادی بیشتر بر خدمات ارائه‌شده تمرکز دارد تا بر مشتری/کاربر فردی که خدمات دریافت می‌کند. به عنوان مثال، فردی که بیت‌کوین را در کیف پول شخصی خود نگهداری می‌کند، تحت شمول این قانون قرار نمی‌گیرد زیرا ماهیت انتقال وجوه او متفاوت است؛ با این حال، این قانون از منظر موارد زیر ایجاد شده است:

(الف) ارائه‌دهندگان خدماتی که پلتفرم‌هایی دارند که راهی برای اتصال خریداران و فروشندگان فراهم می‌کنند،

(ب) خدمات حضانتی که وجوه مشتریان را در اختیار دارند تا زمانی که مشتریان صاحب آن وجوه هستند، و

(ج) سازمان‌هایی که پرداخت‌های رمزنگاری را از طرف یک سازمان یا یک فرد (یعنی، تاجر) پردازش می‌کنند.

علاوه بر هدف قرار دادن مستقیم کسب‌وکارهای روسی، کسب‌وکارهای خارجی که بدون ثبت‌نام در روسیه به مشتریان روسی خدمات ارائه می‌دهند (مشابه نحوه فعالیت صرافی‌های خارجی امروزه) نیز می‌توانند مشمول قانون جدید شوند. این یک نکته حیاتی است با توجه به تعداد کاربران ارز دیجیتال در روسیه (برآوردها روسیه را از نظر حجم کل معاملات در جایگاه دوم یا سوم جهان قرار می‌دهند) و اینکه چقدر از حجم معاملات از طریق صرافی‌های واقع در خارج از روسیه انجام می‌شود که مجوز فعالیت تجاری نخواهند داشت (و هیچ الزامی برای درخواست مجوز ندارند). روسیه بین جولای 2024 و ژوئن 2025، 376 میلیارد دلار ارزش رمزنگاری دریافت کرد که با پیشی گرفتن از 273 میلیارد دلار بریتانیا، در تمام اروپا پیشتاز شد.

قانون پیشنهادی چگونگی اخذ مجوز تحت قانون جدید را تعریف نمی‌کند. در نتیجه، بسیاری از کارشناسان نظارتی در مسکو از قانون پیشنهادی به دلیل عدم تعریف مراحل یا فرآیند اخذ مجوز برای ارائه خدمات خاص انتقاد می‌کنند.

در حالی که قانون پیشنهادی تخلفات احتمالی برای ارائه خدمات بدون مجوز را مجازات خواهد کرد، این امر بار منفی بر کسب‌وکارهایی که خدمات ارائه می‌دهند، وارد می‌کند مگر اینکه چارچوب نظارتی مناسب هنگام اجرایی شدن قانون وجود داشته باشد. مجازات‌های خاص این لایحه شامل جریمه‌های تا سقف 300,000 روبل، کار اجباری، یا تا چهار سال حبس برای یک تخلف پایه است.

چرا اکنون

دیدگاه روسیه نسبت به ارزهای دیجیتال تحت تأثیر سه عامل همپوشان است: جلوگیری از فرار سرمایه، یافتن راهی برای دور زدن تحریم‌های غرب، و داشتن نگرانی‌های مشروع در مورد استفاده از ارزهای دیجیتال برای پولشویی یا سایر فعالیت‌های غیرقانونی. هر سه عامل از سال 2022 به دلیل قطع شدن بسیاری از بخش‌های سیستم مالی جهانی از روسیه به دلیل تحریم‌ها، برجسته‌تر شده‌اند و رمزارز به یکی از آسان‌ترین راه‌ها برای انجام تراکنش‌های فرامرزی تبدیل شده است. با این حال، این امر همچنین انتقال پولی را که دولت روسیه ممکن است قادر به نظارت آن نباشد، برای افراد آسان‌تر می‌کند.

قصد پشت این لایحه احتمالاً استفاده از قانونی‌سازی و ثبت خدمات رمزنگاری به عنوان راهی برای دولت جهت ردیابی تراکنش‌های رمزنگاری و وضع مالیات بر این فعالیت است، در حالی که در عین حال از فعالیت صرافی‌های غیرقانونی بدون اطلاع دولت جلوگیری می‌کند.

روسیه همچنین استخراج ارز دیجیتال را در سال 2021 قانونی کرد و فعالانه در جهت ساخت زیرساخت برای دارایی‌های دیجیتال داخلی، از جمله پروژه روبل دیجیتال، کار می‌کند. عرضه خرده‌فروشی روبل دیجیتال به سپتامبر 2026 موکول شد، اگرچه ادارات دولتی فدرال مجاز به شروع استفاده از آن از ژانویه 2026 شدند. Ledger Insights جرم‌انگاری صرافی‌های بدون مجوز نمونه دیگری از همین استراتژی است — به جای تلاش برای حذف ارزهای دیجیتال، دولت روسیه تلاش می‌کند تا گام‌هایی برای کنترل مسیرهایی که ارزهای دیجیتال می‌توانند در آن فعالیت کنند، بردارد.

این به چه معناست برای صرافی‌ها

صرافی‌های بین‌المللی که به مشتریان روسی خدمات می‌دهند، اکنون باید با تصمیمی دشوار روبرو شوند: یا با الزامات ثبت‌نام روسیه مطابقت داشته باشند یا خدمات خود را به کاربران روسی به طور کامل متوقف کنند. هیچ یک از این گزینه‌ها یک راه حل ساده‌ای ارائه نمی‌دهد.

با ثبت‌نام، صرافی‌ها اکنون مشمول نظارت مالی روسیه هستند که می‌تواند منجر به تعدادی پیچیدگی به دلیل ماهیت عملکرد تحریم‌ها شود. علاوه بر این، ثبت‌نام در روسیه حداقل تا حدی ریسک شهرت و/یا ریسک قانونی در مناطق جغرافیایی مختلف را به همراه خواهد داشت. در حالی که بسیاری از صرافی‌های بزرگ غربی به دلیل فشار ناشی از تحریم‌ها و محدودیت‌ها، توانایی مشتریان روسی برای معامله را کاهش یا محدود کرده‌اند، هنوز هم بسیاری از صرافی‌های کوچک‌تر فراساحلی و پلتفرم‌های همتا به همتا (P2P) وجود دارند که برای حمایت از معامله‌گران و مشتریان روسی در دسترس هستند.

همچنین تنظیم معاملات همتا به همتا بدون هدف قرار دادن کاربران فردی بسیار دشوارتر است، و به نظر نمی‌رسد سازوکاری در این لایحه برای انجام این کار وجود داشته باشد. عدم وجود یک سازوکار اجرایی قوی که فعالیت معاملاتی کاربران فردی را هدف قرار دهد، ممکن است محدودیت نهایی قانون باشد. قوانین گسترده‌تر رمزارزها از سال 2026 مورد انتظار است، و مقررات کیفری تا سال 2027 به اجرا در نمی‌آیند.

تصویر بزرگتر

روسیه در حرکت به سمت مقررات سختگیرانه‌تر رمزارز تنها نیست، اما زاویه اجرای کیفری شدیدتر از آن چیزی است که اکثر کشورها اتخاذ کرده‌اند. چارچوب MiCA اتحادیه اروپا MiCA الزامات انطباق را همراه با جریمه برای تخلفات ایجاد می‌کند. سازمان اوراق بهادار و بازارهای اروپا ایالات متحده اجرای قانون را از طریق قوانین اوراق بهادار و مقررات مبارزه با پولشویی پیگیری کرده است. روسیه به قوانین کیفری روی آورده است.

اینکه آیا این لایحه به شکل فعلی خود تصویب می‌شود، سوال دیگری است. دومای دولتی تعداد زیادی قانون مربوط به رمزارز را پیش برده است که قبل از اینکه به قانون تبدیل شوند، متوقف شدند یا به طور قابل توجهی بازنگری شدند. چارچوب ثبت‌نام هنوز باید ساخته شود، و چالش عملی اجرای مجازات‌های کیفری علیه پلتفرم‌های خارجی که بر روی زیرساخت‌های غیرمتمرکز فعالیت می‌کنند، واقعی است.

آنچه این لایحه به وضوح نشان می‌دهد این است که تحمل روسیه برای اقتصاد غیررسمی رمزارز — منطقه خاکستری خدمات ثبت‌نشده و صرافی‌های فراساحلی که به کاربران داخلی خدمت‌رسانی می‌کنند — رو به اتمام است. سوال اینجاست که آیا زیرساخت نظارتی می‌تواند به اندازه کافی سریع ساخته شود تا به کسب‌وکارها چیزی برای انطباق واقعی بدهد، یا اینکه قانون در نهایت مسئولیت کیفری را در خلاء ایجاد می‌کند.